Bos GoTo dan Induk Shopee Sebut Persaingan Makin Ketat
1. Kompetitor 1 dengan tabel oranye:
- Diperkirakan mengendalikan sekitar 40% pangsa pasar dengan pertumbuhan GMV per kuartal III 2023 lebih dari 5% dibandingkan tahun sebelumnya.
- Mengalami pembalikan US$ 500 juta dari laba sebelum bunga, pajak, depresiasi, dan amortisasi alias EBITDA US$ 150 juta menjadi rugi EBITDA US$ 350 juta dengan investasi yang lebih tinggi.
- Grup memiliki bisnis hiburan digital dan keuangan digital yang labanya dapat digunakan untuk subsidi bisnis e-commerce.
2. Kompetitor 2 dengan tabel biru:
- Diperkirakan mengendalikan sekitar 10% pangsa pasar
- Perusahaan induk menginvestasikan lebih dari US$ 3,4 miliar dalam 18 bulan terakhir
- Perusahaan induk membukukan EBITDA yang disesuaikan US$ 25 miliar dan kas US$33 miliar.
3. TikTok:
- Pendatang baru di sektor ini dan memiliki tingkat pertumbuhan tinggi
- Sekitar 125 juta pengguna aktif bulanan di Indonesia.
- Perusahaan induk membukukan pendapatan lebih dari US$ 85 miliar dan EBITDA US$ 25 miliar pada 2022, dengan kas US$ 51 miliar per kuartal II 2023
4. Tokopedia:
- Berfokus pada profitabilitas, sehingga mengalami penurunan pangsa pasar
- Akses permodalan lebih kecil dibandingkan kompetitor lainnya
Pada Oktober 2023, Momentum Works menerbitkan laporan terkait proyeksi GMV e-commerce tahun lalu dengan rincian sebagai berikut:
- TikTok Shop 13,9%
- Shopee 45,9%
- Tokopedia 14,2%
- Lazada 17,5%
- Lainnya 8,6%
Menurut Patrick, gabungan TikTok dan Tokopedia akan menciptakan e-commerce yang memimpin pasar di Indonesia. Alasannya:
TikTok:
- Memiliki 125 juta pengguna aktif bulanan alias MAU
- Akuisisi konsumen secara organik
- Menjangkau pasar luas di seluruh Indonesia
- Pertumbuhan money transaction user alias MTU tiga digit atau di atas 100%
- Estimasi GMV 2023: US$ 6 miliar atau tumbuh tiga kali lipat yoy
Tokopedia:
- Memiliki 18 juta MAU
- Akuisisi konsumen menggunakan biaya
- Konsumen menengah ke atas (affluent), cenderung urban
- Penurunan MTU
- Estimasi GMV 2023: US$ 15,6 miliar atau turun 10% yoy
“TikTok dapat mendukung Tokopedia menangkap peluang pertumbuhan dalam segmen live e-commerce di Indonesia. Basis konsumen saling melengkapi dan platform bisa menjadi solusi terpadu bagi pedagang untuk promosi,” kata dia.
Analis Macquarie Ari Jahja mengatakan tingkat pertumbuhan tahunan majemuk alias CAGR Tokopedia bisa mencapai 15,5% setelah bekerja sama dengan TikTok. “Lebih cepat dari perkiraan Google, Temasek, Bain 13,5% pada 2022 - 2030," tulis dia dalam riset, pekan llau (27/2).
"Tokopedia akan segera memanfaatkan peluang perdagangan langsung tanpa biaya. Dan yang terpenting, Bytedance bakal memberikan dukungan finansial yang kuat kepada entitas Tokopedia yang semakin besar ini," Ari menambahkan.
